• Altın fiyatları, hafta sonu öncesinde birkaç haftanın en yüksek seviyelerine yükseldi.
• Popüler analist Eren Şengezer’e göre, yukarı yönde bir sonraki hedef 1.830 dolar.
• Cuma günkü Tarım Dışı İstihdam verileri Fed’in daralma görünümünü değiştirebilir.

Doları çevreleyen yoğun satış baskısı, XAU/USD paritesinin hafta başında 1.800 doların üzerine çıkmasına izin verdi. Ancak altın fiyatları, yatırımcıların FOMC Başkanı Jerome Powell’ın Jackson Hole Sempozyumu’ndaki konuşmasını beklerken kenara çekilmesiyle hafta ortasında 1.810 dolarda oluşmuş gibi görünen kilit direnç alanını temizlemekte zorlandı. Bununla birlikte, Powell’ın açıklamaları üzerine Cuma günü USD’nin ağır kayıplar yaşamasıyla altın, 1.820 dolara yakın Ağustos başından bu yana en yüksek seviyesine çıktı ve haftalık bazda %2’den fazla yükseldi. 

Geçen hafta altın piyasasında neler oldu?

Riskli pozitif piyasa ortamı, Pazartesi günü USD‘nin talep bulmasını zorlaştırdı ve ABD Dolar Endeksi (DXY) gün bazında %0,5’in üzerinde kayıpla önceki haftanın kazanımlarının çoğunu sildi. IHS Markit tarafından yayınlanan veriler, imalat ve hizmet sektörlerindeki ticari faaliyetlerin Ağustos ayının ilk yarısında yumuşama hızıyla büyümeye devam ettiğini ortaya koydu. Salı günü yüksek seviyeli veri yayınlarının yokluğunda USD geri ayakta kaldı, ancak altın 1.800 doların üzerinde sert dirençle karşılaştıktan sonra günü pozitif bölgede kapatamadı. 

Çarşamba günü, ABD Sayım Bürosu, Amerika Birleşik Devletleri’ndeki Dayanıklı Mal Siparişlerinin Temmuz ayında %0,1 veya 0,4 milyar dolar azalarak 257.2 milyar dolara düştüğünü bildirdi. Kriptokoin.com olarak daha önce bildirdiğimiz üzere, bu okuma %0.3’lük bir düşüş için piyasa beklentisinden daha iyi geldi. Bununla birlikte, yatırımcılar bu rapora çok az tepki gösterdi veya hiç tepki göstermedi ve yükselen ABD Hazine tahvil getirileri, doların ana rakiplerine karşı bir miktar direnç göstermesine yardımcı oldu.

Perşembe günü, ABD Ekonomik Analiz Bürosu (BEA), ikinci çeyrekte yıllık reel GSYİH büyümesini %6,5’ten %6,6’ya revize ettiğini açıkladı. Ayrıca ABD Çalışma Bakanlığı, 20 Ağustos’ta sona eren haftada İlk İşsizlik Başvurularının 4.000 artarak 353.000’e yükseldiğini söyledi. Bu veriler piyasa katılımcıları tarafından büyük ölçüde göz ardı edilse de şahin Fed yorumları USD için mütevazı bir destek sağladı. 

Bu haberler, doları düşürdü ve altın’ı hareketlendirdi!

Dallas Fed Başkanı Robert Kaplan, Eylül’ün daralma planını duyurmak için iyi bir zaman olabileceğini söyledi. Benzer şekilde, Kansas City Fed Başkanı Esther George, mevcut görünümün Fed‘in bu yıl alımları ayarlamaya başlayabileceğini gösterdiğini kaydetti. Ek olarak, St. Louis Fed Başkanı James Bullard, CNBC’ye 2022’nin ilk çeyreğine kadar varlık azaltımının tamamlanmasını istediğini söyledi. Cuma günü Powell, varlık azalmasının zamanlamasına ilişkin yeni ipuçları vermekten kaçındı ve USD’nin rakipleri karşısında zayıflamasına neden oldu. 

Powell, Temmuz ayındaki politika toplantısında yıl sonundan önce varlık alımlarını ayarlamaktan yana olduğunu kabul etmesine rağmen, Delta varyantının o zamandan beri daha da yayıldığını da sözlerine ekledi. Powell, “Gelen verileri ve gelişen riskleri dikkatle değerlendireceğiz. İhalenin zamanlaması ve hızı, faiz oranı artışının zamanlamasına ilişkin doğrudan bir sinyal taşımayı amaçlamayacaktır.” dedi. Bu yorumların USD üzerindeki olumsuz etkisini yansıtan DXY, gün için yaklaşık %0,5 kaybetti. Bu arada BEA, Fed’in tercih ettiği enflasyon göstergesi olan yıllık Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) Fiyatının %3,6’da değişmeden kaldığını bildirdi.

Gelecek hafta altın fiyatları için hangi veriler ve tarihler önemli?

Hafta başındaki üst düzey makroekonomik verilerle ilgili olarak, ekonomik tablo nispeten olaysız olacak. Çarşamba günü, Otomatik Veri İşleme (ADP) Araştırma Enstitüsü, Ağustos ayı özel sektör istihdam verilerini yayınlayacak. Ek olarak, yeni bir ivme için ISM İmalat PMI’sine bakılacak. Yatırımcılar, imalat sektöründe girdi fiyat baskılarının yüksek olup olmadığını görmek için Ücretli Fiyatlar bileşenine yakından dikkat edeceklerdir. Haftalık İlk İşsizlik Başvuruları ve Temmuz Fabrika Siparişleri, Cuma günkü Ağustos ayı istihdam raporu öncesinde Perşembe günü ABD ekonomik dosyasında yer alacak. 

Temmuz ayındaki 943.000’lik etkileyici baskının ardından Tarım Dışı İstihdam Bordrolarında (NFP) 763.000’lik bir artış bekleniyor. Hayal kırıklığı oluşturan bir NFP baskısı, varlık daralmasında bir gecikme olduğunu onaylayabilir ve XAU/USD’nin daha da yükselmesine izin verebilir. Öte yandan, olumlu bir sürpriz USD’nin gücünü yeniden kazanmasına ve altını aşağı çekmesine yardımcı olabilir. ISM Hizmetleri PMI raporu da Cuma günü yayınlanacak, ancak bu veriler analiste göre, işgücü piyasası raporunun ardından hissedilir bir piyasa tepkisini tetiklememeli.

Altın fiyatları haftaya hangi seviyeleri görebilir? İşte tahminler

Cuma günkü belirleyici yükselişin ardından popüler analist Eren Şengezer’e göre, günlük grafikteki Göreceli Güç Endeksi (RSI) göstergesi 60’a tırmanarak paritenin teknik olarak aşırı alıma geçmesinden önce yukarı yönde daha fazla yer olduğunu gösteriyor. İlk engel Eren Şengezer’e göre, altın fiyatları için 1.845 dolar (statik seviye) öncesinde 1.830 dolar (statik seviye) seviyesinde bulunuyor.

Aşağı yönde Eren Şengezer’e göre, altın fiyatları için 1.810 dolar (100 günlük SMA, 200 günlük SMA) kilit destek olarak hizalanıyor. Bu seviye devam ettiği sürece Eren Şengezer’e göre, alıcıların altının hareketini kontrol etmeye devam etmesi muhtemel. Altın fiyatları için 1.810 doların altında bir günlük kapanış analiste göre, 1.800 dolara (psikolojik seviye 1.780 dolar) doğru ek kayıplar için kapıyı açabilir.